فهرست مطالب
دیجیتالی شدن امور مالی علاوه بر راحتی و حذف مراحل کاغذی خستهکننده برای همه، استراتژیهای سرمایهگذاری جذاب زیادی هم ایجاد کرد. تصور کنید از طریق ارزهای دیجیتال در بلاک چین، بتوانید مالک بخشی از املاک و مستغلات لوکس بهترین مناطق تهران یا جزئی از یک مجموعه ظروف عتیقه و قیمتی باشید. طبیعتا قیمت کل این داراییها به قدری بالاست که هر کسی نمیتواند مالکیت کل آنها را داشته باشد. تبدیل داراییهای ملموس و ارزشمند دنیای واقعی از ملک و اوراق قرضه گرفته تا ماشین و آثار هنری به توکن و معامله آنها در بلاک چین؛ ایدهای بود که RWA یا داراییهای دنیای واقعی Real World Assets ممکن کرد.
تعریف RWA یا دارایی های دنیای واقعی
RWA مخفف Real world Assets و به معنی داراییهای دنیای واقعی است. داراییهای دنیای واقعی شامل تمام اقلام قیمتی مانند ملک، طلا، کالکشنهای هنری، اوراق بهادار و غیره هستند که به قصد سرمایهگذاری خرید و فروش میشوند. این مفهوم پلی بین داراییهای فیزیکی سنتی و دنیای رو به رشد فناوری بلاک چین ایجاد میکند. این پل در اصل با توکن سازی یا توکنیزه کردن RWAها و معامله آنها در پلتفرمهای دیجیتال، ایجاد میشود. با تبدیل داراییهای فیزیکی دنیای واقعی به توکن، گستره دسترسی افراد به این داراییها نیز افزایش میباید.
همچنین بخوانید: مهم ترین اصطلاحات ترید ارز دیجیتال
علت توکنیزه کردن دارایی های واقعی
توکنیزه کردن داراییهای دنیای واقعی به چند دلیل مفید است. دسترسی به داراییهای سنتی معمولا به دلیل موانع ورود زیاد، محدودیتهای قانونی و جغرافیایی، قیمت بالا به دلیل ارزش زیاد و مسائل نقدشوندگی برای همه ممکن نیست. از طرفی این داراییها بخش قابل توجهی از ارزش مالی جهانی را تشکیل میدهند و بهتر است در پرتفوی سرمایهگذاری قرار بگیرند. ترکیب این داراییهای سنتی ملموس پرتفوی قویتری برای هر سرمایهگذاری ایجاد میکند. پس با فرآیند تبدیل RWAها به توکن، امکان دسترسی به بخشهای کوچکتر این داراییها و تقسیم بین عده بیشتری فراهم میشود.
مثال های RWA
داراییهای رایجی که توکنیزه شده و سرمایهگذاری گستردهتری برای افراد به وجود میآورند؛ شامل اقلام زیر هستند:
- اوراق بهادار: با توکنیزه کردن اوراق قرضه، افراد علاوه بر بازده سرمایهگذاری خود از مزایای فناوری بلاکچین مانند شفافیت و نقدشوندگی هم بهرهمند میشوند.
- املاک و مستغلات: املاک توکنیزه شده امکان مالکیت جزئی از یک ملک و کسب درآمد از اجاره آن را فراهم میکنند. این مسیر به دموکراتیک کردن سرمایهگذاری در املاک و مستغلات و دسترسی راحت و بیشتر افراد به این بازار کمک زیادی میکند.
- طلا و نفت: کالاهایی مانند طلا و نفت هم امکان توکنیزه شدن دارند. به این ترتیب امکان سرمایهگذاری در این کالاها با مقادیر کمتر و نقدشوندگی بیشتر فراهم میشود.
- کلکسیون و آثار هنری: پلتفرمهایی مانند Maecenas امکان خرید مالکیت جزئی از آثار هنری یا کلکسیونها را فراهم میکنند.به این طریق افرادی که توان مالی خرید کامل یک اثر هنری را ندارند هم میتوانند در زمینه هنر فعال باشند.
- تجهیزات و ماشینآلات: شرکتها در حال بررسی توکنیزه کردن تجهیزات صنعتی و ماشینآلات و امکان مالکیت و استفاده جزئی از آنها هستند. نتیجه این توکن سازی استفاده بهینه از این داراییها و کاهش هزینهها خواهد بود.
مزایا و معایب توکن سازی دارایی های واقعی
مزایا
- نقدشوندگی و دسترسی بیشتر: یکی از بزرگترین مزایای توکنیزه کردن داراییهای دنیای واقعی، افزایش نقدشوندگی و دسترسی به داراییهایی است که به طور سنتی نقدشوندگی پایینی دارند. از طریق توکنیزه کردن، داراییهایی که معامله آنها در بازارهای سنتی چالشبرانگیز بوده است، به راحتی در پلتفرمهای دیجیتال قابل مبادله میشوند. در نتیجه فرصتهای سرمایهگذاری برای طیف وسیعتری از سرمایهگذاران باز میشود.
- شفافیت بیشتر: شفافیت ذاتی فناوری بلاکچین اعتماد سرمایهگذاران را افزایش و احتمال تقلب و اختلافات مالکیتی را کاهش میدهد.
- کاهش هزینهها: توکنیزه کردن هزینههای مربوط به مدیریت داراییها را کاهش میدهد. مثل هزینههای اسناد، واسطهها و هزینههای حقوقی و غیره.
- فرصتهای سرمایهگذاری جهانی: توکنهای RWA با حذف موانع جغرافیایی و مالی، فرصتهای سرمایهگذاری جهانی و بدون مرز فراهم میکنند. این جهانیسازی فرصتهای سرمایهگذاری، به استراتژیهای معامله گران تنوع میدهد.
معایب
- ملاحظات قانونی: توکنیزه کردن داراییهای دنیای واقعی نیازمند رعایت قوانین و مقررات محلی بوده و بسته به هر حوزه قضایی، متفاوت است.
- مسائل امنیتی: امنیت در دنیای دیجیتال از مسائل حیاتی است. زیرا داراییهای دیجیتال در معرض خطر تقلب و هک قرار دارند و باید راهحلهای حفاظتی و امنیتی موثری برای حفظ این داراییها ارائه شود.
بهترین پروژههای RWA سال 2024
در این بخش برترین پروژههای RWA با پتانسیل رشد بالا را با جنبه آموزشی معرفی میکنیم. برخی از پروژهها املاک و مستغلات و برخی کالا یا سهام را پشتوانه توکنهای RWA رمزنگاری خود معرفی میکنند. پلتفرمهای توکنسازی مدرن RWA، سادگی و کارآمدی فرآیندهای کسب دارایی را تضمین میکنند.
با تمرکز استراتژیک شرکت سرمایهگذاری بزرگ بلک راک BlackRock روی توکن سازی RWA و دیجیتالی کردن داراییها، پیشبینیهایی مبنی بر رشد انفجاری بازار RWA تا سال 2030، با تخمین تا 10 تریلیون دلار وجود دارد. با این حال بدون منطق و بررسی کامل وارد این صنعت نشوید.
اوندو فایننس ONDO
بین ارزهای دیجیتال جدید در حوزه توکن سازی داراییهای دنیای واقعی (RWA)، اوندو ONDO با هدف ایجاد انقلابی در توکن سازی داراییهای دنیای واقعی، به سرعت رشد و توجهات زیادی جلب کرد. ONDO که بر اساس اصول فناوری بلاک چین توسعه یافته است، ، به سرمایه گذاران دسترسی بی سابقه ای به فرصت های سرمایه گذاری متنوع ارائه می کند. رویکرد نوآورانه ONDO برای توکن سازی RWA آن را به عنوان یک بازیگر کلیدی در بازار قرار می دهد.
پولی مش POLYX
پولی مش Polymesh پلتفرمی پیشگام و متمرکز در زمینه توکن سازی داراییهای دنیای واقعی (RWA) با زیرساخت بلاک چین است. پلیمش با ارز بومی POLYX با استفاده از فناوری بلاک چین؛ نقدینگی، شفافیت و دسترسی را افزایش میدهد. پلیکس یکی از برترین توکنهای 2024 در فضای RWA است و فرصتهای زیادی برای رشد و تنوع به سرمایهگذاران ارائه میکند.
مانترا OM
مانترا Mantra یک پروژه کریپتویی در حوزه توکن سازی دارایی های دنیای واقعی (RWA) است. رویکرد نوآورانه Mantra به توکنسازی RWA، توجه غولهای صنعتی مانند بلک راک را هم به خود جلب کرده است. بین برترین توکنهای RWA سال 2024، مانترا به دلیل تعهد به شفافیت، امنیت و کارایی در توکنسازی داراییها متمایز است.
پندل Pendle
پروتکل غیرمتمرکز پندل نقش پررنگی در حوزه توکنسازی RWAها دارد. این پلتفرم تجارت و مدیریت کارآمد داراییهای دنیای واقعی در بلاک چین را تسهیل میکند. پندل با بهره از دیفای (DeFi)، به افراد و موسسات فرصت برابری برای مشارکت در بازار رو به رشد داراییهای توکنشده میدهد.
کردیت کوین CTC
کردیت کوین Creditcoin یک پروژه رمزنگاری دیگر با چشمانداز توکنسازی داراییهای دنیای واقعی RWA است. این پلتفرم در دیجیتالی کردن داراییهای سنتی از طریق فناوری بلاک چین پیشتاز است و یکی از بهترین توکنهای RWA در سال 2024 معرفی میشود.
